Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
Języki publikacji
Abstrakty
With the use of exponential martingales and the Girsanov theorem we show how to calculate bond prices in a large variety of square root processes. We clarify and correct several errors that abound in financial literature concerning these processes. The most important topics are linear risk premia, the Longstaff double square model, and calculations concerning correlated CIR processes.
Słowa kluczowe
Kategorie tematyczne
Czasopismo
Rocznik
Tom
Numer
Strony
243-249
Opis fizyczny
Daty
wydano
2008
Twórcy
autor
- School of Actuarial Sciences, Universidad Anahuac Mexico Norte, Mexico
Bibliografia
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.bwnjournal-article-doi-10_4064-bc83-0-15