Pełnotekstowe zasoby PLDML oraz innych baz dziedzinowych są już dostępne w nowej Bibliotece Nauki.
Zapraszamy na https://bibliotekanauki.pl

PL EN

Preferencje
Język
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników
• # Artykuł - szczegóły

## Applicationes Mathematicae

2003 | 30 | 2 | 217-241

## A geometric point of view on mean-variance models

EN

### Abstrakty

EN
This paper deals with the mathematics of the Markowitz theory of portfolio management. Let E and V be two homogeneous functions defined on ℝⁿ, the first linear, the other positive definite quadratic. Furthermore let Δ be a simplex contained in ℝⁿ (the set of admissible portfolios), for example Δ : x₁+ ... + xₙ = 1, $x_i ≥ 0$. Our goal is to investigate the properties of the restricted mappings (V,E):Δ → ℝ² (the so called Markowitz mappings) and to classify them. We introduce the notion of a generic model (Δ,E,V) and investigate the equivalence of such models defined by continuous deformation.

217-241

wydano
2003

### Twórcy

autor
• Institute of Mathematics, Warsaw University, Banacha 2, 02-097 Warszawa, Poland